研判2025！中國(guó)精對(duì)苯二甲酸（PAT）行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈圖譜、市場(chǎng)現(xiàn)狀、進(jìn)出口及未來(lái)趨勢(shì)分析：國(guó)內(nèi)PAT新增產(chǎn)能陸續(xù)投產(chǎn)，行業(yè)產(chǎn)量不斷增長(zhǎng)[圖]

內(nèi)容概要：精對(duì)苯二甲酸（PAT），化學(xué)式為C?H?O?，是通過(guò)對(duì)二甲苯（PX）經(jīng)催化氧化反應(yīng)生成的白色結(jié)晶粉末，純度通常≥99.5%，是重要的大宗有機(jī)原料之一。近年來(lái)，隨著新增產(chǎn)能陸續(xù)投產(chǎn)及下游需求持續(xù)釋放，我國(guó)PAT產(chǎn)量呈現(xiàn)逐年增加態(tài)勢(shì)。據(jù)統(tǒng)計(jì)，2024年全國(guó)精對(duì)苯二甲酸（PAT）實(shí)際產(chǎn)量達(dá)到7180萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)11.8%。從全球視角來(lái)看，我國(guó)PTA產(chǎn)業(yè)已占據(jù)主導(dǎo)地位，2024年產(chǎn)能規(guī)模占全球總產(chǎn)能的60%以上，成為全球PTA供應(yīng)的重要支柱。

相關(guān)上市企業(yè)：桐昆股份（601233）；恒力石化（600346）；榮盛石化（002493）；恒逸石化（000703）等

相關(guān)企業(yè)：河北鴻昇新材料有限公司；濟(jì)南正昊化纖新材料有限公司；晉江福華化工有限公司；逸盛大化石化有限公司；江陰瑪?shù)鄄顒e化纖有限公司；福建百宏石化有限公司；遠(yuǎn)紡工業(yè)（揚(yáng)州）有限公司；江蘇福昌環(huán)?？萍技瘓F(tuán)有限公司；新疆藍(lán)山屯河聚酯有限公司等

關(guān)鍵詞：產(chǎn)業(yè)鏈；聚酯產(chǎn)能；聚酯產(chǎn)量；精對(duì)苯二甲酸（PAT）產(chǎn)能；PAT產(chǎn)量；PAT進(jìn)出口量；競(jìng)爭(zhēng)格局；重點(diǎn)企業(yè)；發(fā)展趨勢(shì)

一、行業(yè)概況

精對(duì)苯二甲酸（PAT），化學(xué)式為C?H?O?，是通過(guò)對(duì)二甲苯（PX）經(jīng)催化氧化反應(yīng)生成的白色結(jié)晶粉末，純度通?！?9.5%，是重要的大宗有機(jī)原料之一。從產(chǎn)業(yè)鏈結(jié)構(gòu)來(lái)看，精對(duì)苯二甲酸（PAT）行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈上游為原材料供應(yīng)環(huán)節(jié)，主要包括原油、對(duì)二甲苯（PX）等；產(chǎn)業(yè)鏈中游為PAT生產(chǎn)制造環(huán)節(jié)，代表廠商有恒力石化、榮盛石化、桐昆股份等；產(chǎn)業(yè)鏈下游為PAT應(yīng)用領(lǐng)域，值得注意的是，PAT下游消費(fèi)結(jié)構(gòu)高度集中，幾乎全部用于聚酯生產(chǎn)，終端應(yīng)用涉及包裝、紡織服裝、建筑、電子電器等多個(gè)行業(yè)。

二、產(chǎn)業(yè)上游

據(jù)統(tǒng)計(jì)，每生產(chǎn)1噸聚酯約需消耗0.855噸PTA，且聚酯在我國(guó)PTA下游消費(fèi)結(jié)構(gòu)中的占比高達(dá)97%，這意味著，聚酯產(chǎn)業(yè)是PTA行業(yè)發(fā)展的核心驅(qū)動(dòng)，聚酯行業(yè)的景氣度直接決定了PTA的市場(chǎng)需求。而近年來(lái)，我國(guó)聚酯行業(yè)保持穩(wěn)健發(fā)展態(tài)勢(shì)。數(shù)據(jù)顯示，2024年我國(guó)聚酯產(chǎn)能及產(chǎn)量規(guī)模分別達(dá)8634萬(wàn)噸、7307萬(wàn)噸，同比變化率分別為6.11%、11.71%，持續(xù)為國(guó)內(nèi)聚酯行業(yè)發(fā)展注入動(dòng)力。

三、產(chǎn)業(yè)現(xiàn)狀

自2018年起，我國(guó)PTA行業(yè)迎來(lái)新一輪擴(kuò)能周期，在下游聚酯行業(yè)發(fā)展帶動(dòng)下，其產(chǎn)能規(guī)模實(shí)現(xiàn)跨越式增長(zhǎng)。數(shù)據(jù)顯示，2024年我國(guó)PTA產(chǎn)能達(dá)到8601.5萬(wàn)噸，較2018年的4578萬(wàn)噸增長(zhǎng)近88%，實(shí)現(xiàn)產(chǎn)能規(guī)模近乎翻倍。但值得注意的是，2024年行業(yè)產(chǎn)能增速明顯放緩，同比增長(zhǎng)約為6.7%，創(chuàng)下近6年來(lái)的最低水平。這一現(xiàn)象主要源于我國(guó)PTA行業(yè)在擴(kuò)產(chǎn)的同時(shí)加速了落后產(chǎn)能的出清——2024年實(shí)際新增產(chǎn)能約750萬(wàn)噸，但同時(shí)有210萬(wàn)噸落后裝置退出市場(chǎng)。

從實(shí)際生產(chǎn)情況看，近年來(lái)，我國(guó)PAT產(chǎn)量呈現(xiàn)逐年增加態(tài)勢(shì)。據(jù)統(tǒng)計(jì)，2024年全國(guó)精對(duì)苯二甲酸（PAT）實(shí)際產(chǎn)量達(dá)到7180萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)11.8%。主要原因在于，一方面多套PTA新裝置投產(chǎn)后正常運(yùn)行，供應(yīng)量出現(xiàn)增加；另一方面下游聚酯新增產(chǎn)能投放集中疊加經(jīng)濟(jì)恢復(fù)聚酯開(kāi)工率年內(nèi)維持高位，整體需求表現(xiàn)穩(wěn)健，導(dǎo)致PTA工廠裝置檢修力度較小，從而帶動(dòng)PTA產(chǎn)量穩(wěn)定增長(zhǎng)。從全球視角來(lái)看，我國(guó)PTA產(chǎn)業(yè)已占據(jù)主導(dǎo)地位，2024年產(chǎn)能規(guī)模占全球總產(chǎn)能的60%以上，成為全球PTA供應(yīng)的重要支柱。

相關(guān)報(bào)告：智研咨詢(xún)發(fā)布的《中國(guó)精對(duì)苯二甲酸（PTA）行業(yè)市場(chǎng)分析研究及產(chǎn)業(yè)前景研判報(bào)告》

四、進(jìn)出口

從進(jìn)出口市場(chǎng)看，隨著我國(guó)不斷提升 PTA 自主產(chǎn)能，自2020年起其進(jìn)口量持續(xù)萎縮，2024年已降至1.83萬(wàn)噸的歷史低位，標(biāo)志著我國(guó)已基本實(shí)現(xiàn)PTA產(chǎn)品的完全自給自足。與此同時(shí)， PTA出口量快速上升，由2020年的84.68萬(wàn)噸增長(zhǎng)至2024年的441.76萬(wàn)噸，年均復(fù)合增長(zhǎng)率高達(dá)51.13%，展現(xiàn)出驚人的增長(zhǎng)勢(shì)頭。

這一出口擴(kuò)張態(tài)勢(shì)主要得益于三大核心驅(qū)動(dòng)力：首先，國(guó)內(nèi)PTA企業(yè)在生產(chǎn)技術(shù)革新和成本管控方面取得重大突破，通過(guò)規(guī)模化生產(chǎn)和工藝優(yōu)化，顯著提升了產(chǎn)品在國(guó)際市場(chǎng)的價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)力。其次，包括英力士、樂(lè)天化學(xué)、三菱化學(xué)以及加拿大Indorma公司在內(nèi)的多家國(guó)際化工企業(yè)相繼作出戰(zhàn)略調(diào)整，或完全退出PTA市場(chǎng)，或關(guān)停部分PTA生產(chǎn)裝置。如在2023年樂(lè)天化學(xué)、英力士、三菱化學(xué)退出 PTA 市場(chǎng)，累計(jì)退出產(chǎn)能達(dá)176.5萬(wàn)噸。這些國(guó)際企業(yè)的產(chǎn)能退出直接導(dǎo)致全球PTA供給格局發(fā)生變化，為我國(guó)PTA出口創(chuàng)造了重要市場(chǎng)機(jī)遇。三是PTA國(guó)內(nèi)產(chǎn)能持續(xù)釋放，企業(yè)積極拓展海外市場(chǎng)來(lái)消化產(chǎn)能和庫(kù)存。

五、企業(yè)格局

我國(guó)精對(duì)苯二甲酸（PTA）行業(yè)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)呈現(xiàn)高度集中化與差異化并存的特征。細(xì)分來(lái)看，目前恒逸石化、榮盛石化、恒力石化、桐昆股份四大民營(yíng)石化企業(yè)及其子公司的產(chǎn)能合計(jì)占比約50%，形成寡頭壟斷格局。主要原因在于，這些企業(yè)已通過(guò)“原油-PX-PTA-聚酯”全產(chǎn)業(yè)鏈布局，利用一體化優(yōu)勢(shì)降低生產(chǎn)成本，在市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中占據(jù)主導(dǎo)地位。而大部分中小型企業(yè)因技術(shù)落后、規(guī)模較小，在價(jià)格戰(zhàn)中處于劣勢(shì)，2024年已有單套產(chǎn)能小于100萬(wàn)噸的裝置長(zhǎng)期停車(chē)，PAT行業(yè)落后產(chǎn)能淘汰加速，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)將愈加激烈。

桐昆控股集團(tuán)有限公司前身是成立于1981年的桐鄉(xiāng)縣化學(xué)纖維廠，于2011年5月18日在上海證券交易所上市，股票簡(jiǎn)稱(chēng)“桐昆控股”。桐昆控股是一家投資石油煉化，以PTA、聚酯和滌綸長(zhǎng)絲制造為主業(yè)，兼跨鋁加工、包裝新材料、裝備制造、房地產(chǎn)、物流、金融、商貿(mào)、新能源等領(lǐng)域的大型民營(yíng)企業(yè)，公司產(chǎn)品主要用于服裝面料、家紡產(chǎn)品的制造，以及小部分用于產(chǎn)業(yè)用（如纜繩、汽車(chē)用篷布、箱包布等）。數(shù)據(jù)顯示，2024年，桐昆控股營(yíng)業(yè)總收入為1013.07億元，同比增長(zhǎng)22.59%；其中，精對(duì)苯二甲酸銷(xiāo)售收入為63.04億元，同比增長(zhǎng)20.85%。

恒力石化股份有限公司于1999年03月09日在大連市工商行政管理局登記成立，2001年在上海交易所掛牌上市，股票簡(jiǎn)稱(chēng)“恒力石化”。恒力石化主營(yíng)業(yè)務(wù)囊括上游的煉化、芳烴、烯烴，中游的基礎(chǔ)化工、精細(xì)化工以及下游各個(gè)應(yīng)用領(lǐng)域材料產(chǎn)品的生產(chǎn)、研發(fā)和銷(xiāo)售。在PTA業(yè)務(wù)方面，恒力石化現(xiàn)已建成投產(chǎn)1660萬(wàn)噸/年P(guān)TA 產(chǎn)能，是行業(yè)內(nèi)技術(shù)工藝最先進(jìn)、成本優(yōu)勢(shì)最明顯的 PTA 生產(chǎn)供應(yīng)商。數(shù)據(jù)顯示，2024年，恒力石化營(yíng)業(yè)總收入為2362.73億元，同比增長(zhǎng)0.63%；其中，PAT銷(xiāo)售收入為681.22億元，同比下降6.18%。

五、未來(lái)趨勢(shì)

1、產(chǎn)能持續(xù)擴(kuò)張，行業(yè)集中度不斷提升

未來(lái)，我國(guó)PTA行業(yè)產(chǎn)能將持續(xù)擴(kuò)張，預(yù)計(jì)到2026年總產(chǎn)能將接近1億噸/年。在這一背景下，行業(yè)集中度進(jìn)一步提升，恒力石化、逸盛石化等龍頭企業(yè)占據(jù)主導(dǎo)地位，合計(jì)產(chǎn)能占比超過(guò)75%。這些企業(yè)通過(guò)技術(shù)創(chuàng)新和產(chǎn)業(yè)鏈整合，不斷提升生產(chǎn)效率，降低成本，進(jìn)一步鞏固市場(chǎng)地位。同時(shí)，新裝置多采用國(guó)際先進(jìn)技術(shù)，如英威達(dá)P8技術(shù)，推動(dòng)行業(yè)整體技術(shù)水平提升。隨著產(chǎn)能的持續(xù)擴(kuò)張，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)將更加激烈，但行業(yè)集中度提升有助于優(yōu)化資源配置，提高整體競(jìng)爭(zhēng)力。

2、市場(chǎng)需求增長(zhǎng)，新興應(yīng)用領(lǐng)域加速拓展

隨著全球經(jīng)濟(jì)的復(fù)蘇和消費(fèi)升級(jí)，PTA市場(chǎng)需求持續(xù)增長(zhǎng)。特別是在新興市場(chǎng)和發(fā)展中國(guó)家，基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)、消費(fèi)升級(jí)等將帶動(dòng)聚酯產(chǎn)品需求增加，進(jìn)而推動(dòng)PTA市場(chǎng)擴(kuò)張。此外，新能源汽車(chē)、高端制造業(yè)、醫(yī)療等新興領(lǐng)域?qū)Ω咝阅芫埘ゲ牧系男枨笾鸩皆黾?，為PTA行業(yè)帶來(lái)新的增長(zhǎng)點(diǎn)。例如，聚酯薄膜在鋰電池包裝和絕緣材料中的應(yīng)用，為PTA行業(yè)開(kāi)辟了新的市場(chǎng)空間。

3、環(huán)保政策趨嚴(yán)，產(chǎn)業(yè)加速綠色化發(fā)展

環(huán)保政策的趨嚴(yán)對(duì)PTA行業(yè)產(chǎn)生深遠(yuǎn)影響。政府加大對(duì)化工行業(yè)的環(huán)保監(jiān)管力度，要求企業(yè)加大環(huán)保投入，采用清潔生產(chǎn)工藝，減少污染物排放。PTA企業(yè)積極響應(yīng)政策號(hào)召，推動(dòng)生產(chǎn)過(guò)程的綠色化改造，如采用先進(jìn)的廢水處理系統(tǒng)、廢氣回收技術(shù)等。同時(shí)，企業(yè)還加強(qiáng)廢棄物資源化利用，推動(dòng)循環(huán)經(jīng)濟(jì)發(fā)展。綠色化發(fā)展不僅有助于企業(yè)降低生產(chǎn)成本，提高經(jīng)濟(jì)效益，還能樹(shù)立良好的企業(yè)形象，增強(qiáng)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。

以上數(shù)據(jù)及信息可參考智研咨詢(xún)（rainbowgiftswholesale.com）發(fā)布的《中國(guó)精對(duì)苯二甲酸（PTA）行業(yè)市場(chǎng)分析研究及產(chǎn)業(yè)前景研判報(bào)告》。智研咨詢(xún)是中國(guó)領(lǐng)先產(chǎn)業(yè)咨詢(xún)機(jī)構(gòu)，提供深度產(chǎn)業(yè)研究報(bào)告、商業(yè)計(jì)劃書(shū)、可行性研究報(bào)告及定制服務(wù)等一站式產(chǎn)業(yè)咨詢(xún)服務(wù)。您可以關(guān)注【智研咨詢(xún)】公眾號(hào)，每天及時(shí)掌握更多行業(yè)動(dòng)態(tài)。