摘要：近年來，石油和天然氣行業(yè)對蝶閥強勁的需求，以及各行業(yè)自動化趨勢凸顯，蝶閥整體市場呈現(xiàn)增長趨勢。2024年全球蝶閥市場規(guī)模約為113.4億美元，預(yù)計2025年全球蝶閥市場規(guī)模約為119.07億美元。在中國，隨著城市化建設(shè)進程加快，對配水系統(tǒng)、污水處理廠和建筑物內(nèi)的HVAC系統(tǒng)中的蝶閥產(chǎn)生了巨大需求。2019-2024年我國氣動高性能蝶閥行業(yè)增速約10%，預(yù)計2025-2030年我國氣動高性能蝶閥行業(yè)增速約15%。

一、定義及分類

蝶閥，又稱翻板閥，是一種通過旋轉(zhuǎn)閥板來控制流體通斷或調(diào)節(jié)流量的閥門，可用于低壓管道介質(zhì)的開關(guān)控制。它是一種以閥板為阻流部件，閥板繞固定軸旋轉(zhuǎn)，實現(xiàn)快速啟閉或流量調(diào)節(jié)。其核心部件為圓盤形閥板（形似蝴蝶，故得名）。蝶閥可根據(jù)連接方式、驅(qū)動方式、密封材料、結(jié)構(gòu)設(shè)計及功能用途進行分類，具體如下：

二、行業(yè)政策

1、主管部門及監(jiān)管體制

蝶閥行業(yè)的監(jiān)管體制主要由國家發(fā)展和改革委員會、工業(yè)和信息化部、國家市場監(jiān)督管理總局、國家能源局、國家交通部和國家核安全局等多個行政管理部門和中國機械工業(yè)聯(lián)合會、中國通用機械工業(yè)協(xié)會閥門分會、閥門標準化技術(shù)委員會等行業(yè)協(xié)會共同構(gòu)成，具體職責如下：

2、相關(guān)政策

國家對裝備制造業(yè)的發(fā)展非常重視，蝶閥行業(yè)作為裝備制造業(yè)的一部分，也受到了國家政策的鼓勵和扶持。如《“十四五”推動石化化工行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的指導(dǎo)意見》《“十四五”現(xiàn)代能源體系規(guī)劃》等政策的頒布為蝶閥行業(yè)的發(fā)展營造了良好的政策和市場環(huán)境。

國家產(chǎn)業(yè)政策鼓勵蝶閥企業(yè)大力發(fā)展大口徑、高壓力、超低溫等應(yīng)用于油氣長輸管道、大型天然氣液化設(shè)備、海洋油氣鉆采設(shè)備、大型煤化工成套設(shè)備等的關(guān)鍵蝶閥產(chǎn)品，逐漸淘汰落后的蝶閥產(chǎn)品，這有利于改善蝶閥行業(yè)內(nèi)低端市場同質(zhì)化競爭的格局，使得行業(yè)內(nèi)企業(yè)競爭有序，引領(lǐng)國內(nèi)蝶閥行業(yè)走向中高端、進口替代的健康發(fā)展方向。此外，隨著行業(yè)政策的不斷推動，下游油氣、化工行業(yè)也在持續(xù)不斷的發(fā)展，其生產(chǎn)設(shè)備投入及管網(wǎng)運輸?shù)慕ㄔO(shè)，也會給蝶閥行業(yè)帶來持續(xù)不斷地發(fā)展動力。

三、行業(yè)壁壘

1、資質(zhì)和認證壁壘

蝶閥屬于壓力管道元件，其性能決定了生產(chǎn)設(shè)備的安全性，因此我國通過制定《中華人民共和國特種設(shè)備安全法》《特種設(shè)備安全監(jiān)察條例》《壓力管道元件制造許可規(guī)則》等相關(guān)法律法規(guī)在該領(lǐng)域制定了前置生產(chǎn)許可制度，行業(yè)內(nèi)企業(yè)從事相關(guān)業(yè)務(wù)前，必須取得特種設(shè)備制造許可證。

與國內(nèi)市場相區(qū)別，國際市場上主要通過國際質(zhì)量認證來規(guī)范蝶閥產(chǎn)品的質(zhì)量，參與蝶閥市場的主要國際經(jīng)濟體均有建立完整的質(zhì)量認證體系，如美國石油學(xué)會制定的API標準和美國機械工程師協(xié)會制定的ASME標準、歐盟通用的CE-PED認證以及國際標準協(xié)會制定的ISO9001認證等。

質(zhì)量認證通常會對申請人的生產(chǎn)和檢驗設(shè)備、專業(yè)人員團隊、設(shè)計和制造標準、質(zhì)量管理體系等情況進行考核與評價，其考核要求與評價標準的設(shè)置較高，形成了對蝶閥制造企業(yè)較高的進入門檻。

2、品牌及合格供應(yīng)商資格壁壘

蝶閥市場的客戶來源主要為油氣開采、煉化、化學(xué)工業(yè)、能源等行業(yè)的業(yè)主或工程單位，絕大部分為央企或大型民營企業(yè)，出于安全生產(chǎn)的考慮，對于準入供應(yīng)商的資質(zhì)和能力要求高，除需要滿足各類質(zhì)量認證外，還需要通過客戶自身的供應(yīng)商篩選和認定程序，但是合作關(guān)系確定后更換的頻次也較低。

認證期間，客戶會對蝶閥供應(yīng)商的企業(yè)規(guī)模、制造能力、商業(yè)信譽售后服務(wù)等多個維度進行考察，在某些特殊領(lǐng)域，客戶出于產(chǎn)品質(zhì)量安全和耐用性方面的考慮，還會考察相關(guān)產(chǎn)品以往的安全使用業(yè)績，因此，往往只有項目經(jīng)驗豐富、技術(shù)出色、質(zhì)量穩(wěn)定的蝶閥供應(yīng)商才能進入客戶的合格供應(yīng)商名錄。

行業(yè)新進入者，面臨著業(yè)績及技術(shù)積累的制約，需要經(jīng)過漫長的積累過程。此外，客戶在采購蝶閥或發(fā)布采購招標文件時一般只針對合格供應(yīng)商或僅限合格供應(yīng)商參與競標，因此新蝶閥企業(yè)即使自身產(chǎn)品滿足要求也需要一定的契機才有機會進入蝶閥客戶群體的供應(yīng)體系。

3、技術(shù)壁壘

蝶閥具有定制化特點，下游客戶生產(chǎn)線具體工況、性能需求均存在差異，在滿足行業(yè)與客戶的質(zhì)量體系要求的基礎(chǔ)上，蝶閥廠商還需要根據(jù)下游的工況要求如高低溫、壓力、口徑、耐腐蝕、耐磨損等指標要求，快速經(jīng)過設(shè)計、驗證程序并最終制造出符合客戶需求的蝶閥產(chǎn)品，這對蝶閥企業(yè)的技術(shù)積累有較高的要求。

只有通過成千上萬種各規(guī)格蝶閥設(shè)計制造的積累了深厚的實踐經(jīng)驗，并已建立起完善的研發(fā)體系和成熟的研發(fā)團隊的企業(yè)，才能經(jīng)濟高效地完成新產(chǎn)品的開發(fā)工作，并持續(xù)地提高現(xiàn)有產(chǎn)品的性能參數(shù)以保持在同類產(chǎn)品中的競爭力，因此，蝶閥的行業(yè)技術(shù)壁壘高。

4、生產(chǎn)能力壁壘

蝶閥的生產(chǎn)環(huán)節(jié)也需要適應(yīng)其定制化的特點，需要根據(jù)不同規(guī)格的蝶閥配置相應(yīng)的生產(chǎn)能力，這就要求蝶閥生產(chǎn)企業(yè)具備豐富的生產(chǎn)和管理經(jīng)驗及協(xié)調(diào)能力。為了實現(xiàn)生產(chǎn)計劃、材料采購、備貨、組織生產(chǎn)、售后服務(wù)等各個環(huán)節(jié)協(xié)同，達到快速交付，體現(xiàn)企業(yè)競爭力的目的，蝶閥企業(yè)需要在擁有一支穩(wěn)定和成熟的生產(chǎn)隊伍，并配備覆蓋各類蝶閥特點的生產(chǎn)設(shè)備及檢測設(shè)備的基礎(chǔ)上，再經(jīng)過長期的經(jīng)驗積累才能實現(xiàn)。

5、資金壁壘

蝶閥企業(yè)在培養(yǎng)和鞏固研發(fā)隊伍與生產(chǎn)隊伍，開展各類技術(shù)研發(fā)項目，購置現(xiàn)代化的生產(chǎn)線和配套設(shè)備等方面需要投入大量的資金。經(jīng)營過程中，蝶閥企業(yè)在采購原材料時通常需要直接支付貨款或開具銀行承兌，在參與投標或?qū)Σ少徯枨筮M行響應(yīng)時需要繳納保證金。同時，還需要做好應(yīng)對較長的生產(chǎn)周期、較長的賬期以及質(zhì)保金等情況對于企業(yè)流動性的壓力。

四、產(chǎn)業(yè)鏈

1、行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈分析

蝶閥產(chǎn)業(yè)鏈的上游原材料主要包括橡膠、聚四氟乙烯（PTFE）、工程塑料等非金屬材料，以及鑄鐵、碳鋼、不銹鋼等金屬材料；行業(yè)中游為蝶閥生產(chǎn)制造；由于蝶閥具有結(jié)構(gòu)簡單、體積小、重量輕、操作靈活等特點，因此被廣泛應(yīng)用于水處理、石油、化工、電力等行業(yè)。

蝶閥行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈產(chǎn)業(yè)鏈

橡膠

云南天然橡膠產(chǎn)業(yè)集團有限公司

海南天然橡膠產(chǎn)業(yè)集團金橡有限公司

合盛天然橡膠（上海）有限公司

西雙版納云錳新興天然橡膠有限公司

山西合成橡膠集團有限責任公司

保定長城合成橡膠有限公司

聚四氟乙烯（PTFE）

浙江嘉翔氟塑料有限公司

上海三愛富戈爾氟材料有限公司

深州市工程塑料有限公司

江蘇億豪塑業(yè)股份有限公司

江蘇天氟隆防腐設(shè)備有限公司

工程塑料

金發(fā)科技股份有限公司

廣東泉為科技股份有限公司

南京聚隆科技股份有限公司

山東道恩高分子材料股份有限公司

青島國恩科技股份有限公司

上海普利特復(fù)合材料股份有限公司

深圳市同益實業(yè)股份有限公司

鑄鐵

寧國東方碾磨材料股份有限公司

嘉禾福順機械實業(yè)有限公司

臺州市飛帆泵業(yè)有限公司

撫順弘銘機械有限公司

上游

蘇州紐威閥門股份有限公司

江蘇神通閥門股份有限公司

中核蘇閥科技實業(yè)股份有限公司

浙江伯特利科技股份有限公司

中游

水處理

石油

化工

電力等

下游

2、行業(yè)領(lǐng)先企業(yè)

1）、蘇州紐威閥門股份有限公司

紐威股份是國內(nèi)最大的工業(yè)閥門生產(chǎn)企業(yè)，是中國高端閥門行業(yè)的佼佼者，長期致力于向客戶提供全套工業(yè)閥門解決方案，下游客戶覆蓋石油天然氣、化工、電力等行業(yè)，目前產(chǎn)品品種包括閘閥、截止閥、止回閥、球閥、蝶閥、調(diào)節(jié)閥、API6A閥、水下閥、安全閥和核電閥等系列。據(jù)企業(yè)公告數(shù)據(jù)顯示，2023年，紐威股份蝶閥產(chǎn)銷量雙雙沖突2萬臺大關(guān)，蝶閥產(chǎn)量22971臺，蝶閥銷量22111臺；2024年，紐威股份蝶閥產(chǎn)量22597臺，蝶閥銷量21823臺。

2）、方正閥門集團股份有限公司

方正閥門是一家提供工業(yè)管路控制方案的制造商，主要從事工業(yè)閥門的設(shè)計、制造和銷售，目前已形成以球閥、閘閥、截止閥、止回閥、蝶閥及井口設(shè)備為主的若干產(chǎn)品系列，適用于石油、天然氣、煉油、化工、電站、船舶等諸多領(lǐng)域。2024年期間，方正閥門在研蝶閥項目有超低溫頂裝式三偏心金屬密封蝶閥、具備反向全壓差密封性能的雙流向三偏心蝶閥、高溫三偏心金屬密封蝶閥。

據(jù)企業(yè)公告數(shù)據(jù)顯示，2023年，方正閥門主要閥門業(yè)務(wù)營業(yè)收入6.35億元，其中，蝶閥業(yè)務(wù)收入3964.59萬元；主要閥門營業(yè)成本4.68萬元，毛利率26.34%。2024年，方正閥門主要閥門業(yè)務(wù)營業(yè)收入6.61億元，營業(yè)成本4.78億元，毛利率27.59%。

五、行業(yè)現(xiàn)狀

近年來，石油和天然氣行業(yè)對蝶閥強勁的需求，以及各行業(yè)自動化趨勢凸顯，蝶閥整體市場呈現(xiàn)增長趨勢。2024年全球蝶閥市場規(guī)模約為113.4億美元，預(yù)計2025年全球蝶閥市場規(guī)模約為119.07億美元。在中國，隨著城市化建設(shè)進程加快，對配水系統(tǒng)、污水處理廠和建筑物內(nèi)的HVAC系統(tǒng)中的蝶閥產(chǎn)生了巨大需求。2019-2024年我國氣動高性能蝶閥行業(yè)增速約10%，預(yù)計2025-2030年我國氣動高性能蝶閥行業(yè)增速約15%。

六、行業(yè)發(fā)展因素

1、行業(yè)有利因素

隨著全球化進程的持續(xù)深入，蝶閥制造產(chǎn)業(yè)逐步向發(fā)展中國家轉(zhuǎn)移，國內(nèi)行業(yè)總體技術(shù)水平和生產(chǎn)力的提高。同時，我國中高端蝶閥的國產(chǎn)化和進口替代傾向進一步加強，固定資產(chǎn)投資規(guī)模持續(xù)增長及下游應(yīng)用領(lǐng)域持續(xù)增長，這些因素均惠及蝶閥行業(yè)的發(fā)展。

2、行業(yè)不利因素

在我國蝶閥行業(yè)的發(fā)展過程中，技術(shù)和標準壟斷、低端蝶閥市場競爭激烈都會影響制約行業(yè)的技術(shù)進步、市場競爭力和可持續(xù)發(fā)展，具體如下：

七、競爭格局

國內(nèi)蝶閥企業(yè)主要集中在中低端市場，產(chǎn)品附加值相對較低；高端市場方面，國際品牌仍占據(jù)優(yōu)勢地位。目前，我國蝶閥行業(yè)主要競爭企業(yè)有蘇州紐威閥門股份有限公司、江蘇神通閥門股份有限公司、中核蘇閥科技實業(yè)股份有限公司、浙江伯特利科技股份有限公司、浙江石化閥門有限公司、超達閥門集團股份有限公司等。

八、未來行業(yè)技術(shù)發(fā)展趨勢

蝶閥作為工業(yè)流體控制領(lǐng)域的重要設(shè)備，在石油、化工、電力、冶金等諸多行業(yè)發(fā)揮著重要作用。隨著產(chǎn)業(yè)技術(shù)的發(fā)展和各行各業(yè)對流體控制的要求日益提高，高性能蝶閥的發(fā)展趨勢涵蓋材料、控制、結(jié)構(gòu)、環(huán)境保護和設(shè)計等多個方面。具體如下：