2018年中國(guó)聚碳酸酯行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀分析【圖】

    聚碳酸酯(簡(jiǎn)稱 PC)是五大工程塑料之一， 分子鏈中含有碳酸酯基的高分子聚合物，根據(jù)酯基的結(jié)構(gòu)可分為脂肪族、芳香族、脂肪族-芳香族等多種類型。由于聚碳酸酯結(jié)構(gòu)上的特殊性，具有優(yōu)異的力學(xué)性能和加工成型性能，在汽車部件、電子/電氣、薄膜/片材、器具/家庭用品以及光學(xué)媒介等方面具有廣泛的應(yīng)用。已成為五大工程塑料中增長(zhǎng)速度最快的通用工程塑料。聚碳酸酯的工業(yè)生產(chǎn)工藝主要有三種：界面聚縮法(又稱光氣法)、熔融酯交換縮聚法和非光氣熔融酯交換縮聚法。 魯西化工已經(jīng)實(shí)現(xiàn)了界面縮聚光氣法的技術(shù)突破，并實(shí)現(xiàn)萬(wàn)噸級(jí)生產(chǎn)線的投放，目前全球大約 90%的生產(chǎn)裝置采用的是光氣法生產(chǎn)聚碳酸酯， 是主流的聚碳酸酯合成工藝， 該工藝合成聚碳酸酯是以雙酚 A 和光氣為原料，二氯乙烷為溶劑，苯酚為分子量調(diào)節(jié)劑，在氫氧化鈉存在下進(jìn)行縮聚而得；采用光氣法生產(chǎn)的產(chǎn)品具有透光率高，純度高，質(zhì)量好等優(yōu)點(diǎn)，應(yīng)用領(lǐng)域十分廣泛。

聚碳酸酯全球產(chǎn)能分布

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全球聚碳酸酯供給格局

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聚碳酸酯下游需求結(jié)構(gòu)

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    全球聚碳酸酯市場(chǎng)呈寡頭競(jìng)爭(zhēng)格局，國(guó)內(nèi)市場(chǎng)被合資企業(yè)占領(lǐng)。2017 年全球PC 產(chǎn)能約為 550 萬(wàn)噸，全球前五大生產(chǎn)商分別為科思創(chuàng)、 SABIC（沙伯基礎(chǔ)） 、日本三菱、日本帝人和盛禧奧，對(duì)應(yīng)產(chǎn)能占比分別為 29.3%、 26.9%、 10.17%、 5.43%和 5.35%，其中前兩大巨頭占比超過(guò) 50%，呈現(xiàn)寡頭競(jìng)爭(zhēng)格局。國(guó)內(nèi)，聚碳酸酯目前產(chǎn)能為 94.5 萬(wàn)噸，大部分是外資或者合資工廠，主要的生產(chǎn)廠家有上海科思創(chuàng)聚合物有限公司(產(chǎn)能 40 萬(wàn)噸)、浙江嘉興帝人聚碳酸酯有限公司(產(chǎn)能 15萬(wàn)噸)、中石化三菱化學(xué)(北京)有限公司（產(chǎn)能 6萬(wàn)噸）、菱優(yōu)工程塑料(上海)有限公司（產(chǎn)能 8 萬(wàn)噸）、浙鐵大風(fēng)化工有限公司（產(chǎn)能 10 萬(wàn)噸）以及魯西化工集團(tuán)股份有限公司（產(chǎn)能 6.5 萬(wàn)噸）和萬(wàn)華化學(xué)(產(chǎn)能 7 萬(wàn)噸)等。

我國(guó)聚碳酸酯產(chǎn)能分布

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    國(guó)內(nèi)企業(yè)先后取得突破，打破海外技術(shù)壟斷。 近年來(lái)隨著經(jīng)濟(jì)飛速發(fā)展，我國(guó)對(duì)于 PC的需求不斷增加，刺激了國(guó)外 PC 生產(chǎn)商在國(guó)內(nèi)投資建廠。 2005 年 5 月，隨著日本帝人化學(xué)公司采用界面縮聚光氣法工藝在我國(guó)浙江獨(dú)資建設(shè)了產(chǎn)能 5 萬(wàn)噸的聚碳酸酯裝置成功投產(chǎn)，我國(guó)聚碳酸酯開(kāi)啟了進(jìn)入較大規(guī)模的工業(yè)化生產(chǎn)階段。此后，拜耳公司、日本三菱化學(xué)、日本 MGC 以及三菱工程塑料公司等國(guó)外知名企業(yè)紛紛在我國(guó)獨(dú)資或合資建廠進(jìn)行聚碳酸酯生產(chǎn)。 2015 年，寧波浙鐵大風(fēng)化工有限公司采用自由非光氣法技術(shù)新建的產(chǎn)能 10 萬(wàn)噸聚碳酸酯裝置投產(chǎn)，這是我國(guó)首個(gè)萬(wàn)噸級(jí)以上工業(yè)生產(chǎn)裝置，打破了國(guó)際企業(yè)等技術(shù)壟斷，改寫(xiě)了國(guó)內(nèi)無(wú)萬(wàn)噸級(jí)以上自主研發(fā)聚碳酸酯生產(chǎn)裝置的歷史。隨后，魯西化工 6.5 萬(wàn)噸/年光氣法 PC 也建成投產(chǎn)；而近期，萬(wàn)華化學(xué)所建設(shè)的年產(chǎn)能 7 萬(wàn)噸光氣法 PC 裝置建成投產(chǎn)，顯示界面縮聚光氣法在我國(guó)已具有完全自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)。未來(lái)三年我國(guó) PC 產(chǎn)能將快速增長(zhǎng)。 當(dāng)前海外企業(yè)與內(nèi)資企業(yè)同時(shí)大規(guī)模擴(kuò)產(chǎn)。帝人以及 SABIC 創(chuàng)新塑料等跨國(guó)公司正加緊在國(guó)內(nèi)市場(chǎng)的拓展步伐，加大力度在國(guó)內(nèi)投資新建聚碳酸酯項(xiàng)目； SABIC 創(chuàng)新塑料公司的母公司沙特基礎(chǔ)工業(yè)公司與中國(guó)石油化工集團(tuán)公司將合資在天津新建產(chǎn)能 26 萬(wàn)噸的聚碳酸酯生產(chǎn)工廠，主要生產(chǎn)混合級(jí)、擠出級(jí)、光學(xué)級(jí)以及模塑級(jí)等 4 大類聚碳酸酯產(chǎn)品；菱優(yōu)工程塑料(上海)有限公司計(jì)劃將其在上海工業(yè)園區(qū)的生產(chǎn)裝置的能力擴(kuò)增到 20 萬(wàn)噸；臺(tái)灣奇美公司計(jì)劃在鎮(zhèn)江新建產(chǎn)能 7.5 萬(wàn)噸生產(chǎn)裝置；日本帝人計(jì)劃將浙江嘉興聚碳酸酯裝置擴(kuò)增到 22.0-23.0 萬(wàn)噸。內(nèi)資企業(yè)也紛紛上馬 PC 項(xiàng)目， 2020 年前后基本實(shí)現(xiàn)自給自足。 除魯西化工的聚碳酸酯擴(kuò)建項(xiàng)目和萬(wàn)華化學(xué)的二期項(xiàng)目之外， 2018-2019 年， 陽(yáng)煤集團(tuán)青島恒源化工、 山東利華益集團(tuán)、 瀘天化等均有計(jì)劃新建 10 萬(wàn)噸級(jí)生產(chǎn)裝置。 預(yù)計(jì)到 2020 年，我國(guó)聚碳酸酯將增加產(chǎn)能 128.5 萬(wàn)噸，總產(chǎn)能達(dá)到 200 萬(wàn)噸以上。

    我國(guó)聚碳酸酯需求增速將維持在 6%-8%。我國(guó)聚碳酸酯主要用在汽車部件、電子/電氣、器具/家庭用品以及光學(xué)媒介等方面。預(yù)計(jì) 2017-2020 年間，我國(guó)對(duì)聚碳酸酯的總消費(fèi)量將突破 210 萬(wàn)噸，其中由于大型公共建筑設(shè)施以及高速公路隔音墻的建設(shè)，預(yù)計(jì)聚碳酸酯在板材領(lǐng)域的應(yīng)用將進(jìn)一步增強(qiáng)；隨著節(jié)能減排力度的加大，交通工具塑化輕質(zhì)的發(fā)展成為必然趨勢(shì)，聚碳酸酯在汽車車窗玻璃的需求量將進(jìn)一步增大；國(guó)內(nèi)高速列車的快速發(fā)展，發(fā)展國(guó)產(chǎn)大型飛機(jī)的理想，為聚碳酸酯在高端領(lǐng)域的應(yīng)用提供了良好契機(jī)， 屆時(shí)聚碳酸酯的需求量也將取得快速的增長(zhǎng)。

國(guó)內(nèi)聚碳酸酯自給率將逐年提升

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    預(yù)計(jì)2018 年我國(guó)聚碳酸酯自給率將接近 50%，率先投產(chǎn)的企業(yè)將享受進(jìn)口替代紅利。我們測(cè)算 2017 年我國(guó)聚碳酸酯消費(fèi)量約為 180 萬(wàn)噸， 而產(chǎn)量?jī)H 63 萬(wàn)噸，進(jìn)口依存度高達(dá)65%，進(jìn)口替代的市場(chǎng)空間在 110 萬(wàn)噸以上。在 2018 年投產(chǎn)的聚碳酸酯裝置占據(jù)先發(fā)優(yōu)勢(shì)，有望率先搶占進(jìn)口市場(chǎng)。

    相關(guān)報(bào)告：智研咨詢發(fā)布的《2018-2024年中國(guó)聚碳酸酯市場(chǎng)專項(xiàng)調(diào)研及投資前景分析報(bào)告》