醫(yī)藥生物行業(yè):關注維生素板塊投資機會
本周醫(yī)藥生物指數上漲6.08%,領先滬深300指數3.78個百分點,在申萬醫(yī)藥二級子行業(yè)中,呈現普漲態(tài)勢,其中醫(yī)療服務板塊上漲幅度最大為8.14%,而中藥板塊上漲幅度最小為5.27%。
中國房地產:房產稅,優(yōu)化地方稅收結構,但可能并非主要調控手段
國外房地產稅比較。香港和新加坡主要通過房地產交易環(huán)節(jié)的征稅來調節(jié)房地產市場,尤其是針對外地買家征收高額印花稅。而房產稅的市場調節(jié)作用并不明顯,這也與兩地的低稅環(huán)境有關。
新能源行業(yè):第二批目錄下發(fā),三元高鎳化趨勢顯著
本周上證綜指上漲1.62%,中證內地新能源主題指數上漲2.53%,本周新能源覆蓋板塊均表現較好,鋰電池指數上漲2.71%,新能源汽車指數上漲2.31%,充電樁指數上漲4.10%,光伏指數上漲2.99%。
太陽能行業(yè):分布式光伏新政的序曲響起,曲調積極
事件 3月20日,國家能源局綜合司下發(fā)“關于征求《分布式發(fā)電管理辦法(征求意見稿)》意見的函”,要求各相關部門、單位于3月28日前提交反饋意見至能源局新能源司。
農林牧漁行業(yè):禽價維持高位震蕩,豬價跌幅收窄
動保行業(yè)直接受益于養(yǎng)殖規(guī)?；崴?。受新環(huán)保法影響,2016年起我國生豬養(yǎng)殖規(guī)?；潭瓤焖偬嵘?。2016年年出欄50000頭以上規(guī)模養(yǎng)殖戶數量同比增長20%。
基礎化工行業(yè):有機硅再次提價,丙烯酸與聚酯盈利增強
上周布倫特期貨結算均價為65.16美元/桶,環(huán)比上漲0.21美元/桶,或0.32%,波動范圍為64.64-66.21美元/桶。上周WTI期貨結算均價61.28美元/桶,環(huán)比下跌0.41美元/桶,或-0.67%,波動范圍為60.71-62.19美元/桶。
農業(yè)行業(yè):持續(xù)推薦疫苗行業(yè)龍頭,關注禽鏈產能去化帶來的價格上漲機會
投資建議:政策層面,農業(yè)部改制為農業(yè)農村部,統(tǒng)籌規(guī)劃“大農業(yè)”,預計農業(yè)現代化將持續(xù)推進,繼續(xù)配置受益于行業(yè)集中度提高的行業(yè)龍頭白馬股生物股份、中牧股份、隆平高科、海大集團、牧原股份、溫氏股份。
紡織服裝行業(yè):1~2月線上零售加速同增37%,電商布局超前的大眾服飾有望受益
一周主要回顧與展望:1)2018年1-2月,社會消費品零售總額6.1萬億元,同比名義增長9.7%。2)本周Gearbest流量UV降7.7%、PV降5%,Zaful流量UV降21.8%、PV降7.6%,Rosegal流量UV降4%、PV升6.1%。
傳媒行業(yè):從B站、光線、奧飛等布局看動漫消費與發(fā)展趨勢
上一篇好看系列之《二次元產業(yè)深度報告:移動屏幕之民助推二次元游戲成為新賽道》中我們指出,移動屏幕之民帶來二次元文化,二次元融入三次元帶來新經濟。
電子行業(yè):全球TV市場恢復增長,供應鏈持續(xù)整合
上周行情回顧:上周,費城半導體指數下跌0.27%,臺灣電子指數上漲1.39%,申萬電子指數下跌2.52%,在所有申萬行業(yè)中,申萬電子指數漲跌幅排名最后。從細分板塊來看,上周申萬電子各主題板塊只有集成電路和其他電子板塊上漲,其中集成電路板塊上漲了0.91%,其他電子板塊上漲了0.08%。上周電子板塊中,有50家公司上漲,12家公司持平,157家公司下跌。
石油化工行業(yè):化纖產業(yè)鏈景氣向上,甲醇價格漲幅居前
本周Brent及WTI原油期貨價格整體均呈現上行態(tài)勢,其中Brent油價收于66.21美元/桶,環(huán)比上漲1.10%;WTI油價收于62.34美元/桶,環(huán)比上漲0.48%。
化工行業(yè):尿素、燒堿如期上漲,制冷劑強勢不改
最新景氣指數-12.5,上周景氣指數-18.18,化工景氣指數持續(xù)為負,二級市場基礎化工指數(中信)跌0.09%,上證跌1.13%。油價上漲,上周四WTI結算價61.19美元/桶,周漲0.07美元/桶。美國3月16日當周石油鉆機數800口,環(huán)比增4口,前值減4口。預計2018年原油價格中樞提高,煉化板塊迎長期投資良機。
農業(yè):繼續(xù)推薦肉雞養(yǎng)殖板塊和動物疫苗龍頭公司
農業(yè)板塊表現同步大市,林業(yè)、漁業(yè)和農產品加工上漲。1、第11周,申萬農業(yè)指數下跌1.24%,上證綜指下跌1.13%,深證成指下跌1.28%,農業(yè)漲跌幅與大市持平。2、二級子行業(yè)中,林業(yè)、漁業(yè)和農產品加工上漲,林業(yè)領漲。3、前10大漲幅個股集中于漁業(yè)、家禽養(yǎng)殖等板塊,前10大跌幅個股集中于種植、農產品加工等子板塊。漲幅前3名個股分別是國投中魯、益生股份、華資實業(yè),白羽雞養(yǎng)殖個股值得關注。
食品飲料行業(yè):糖酒會和業(yè)績催化,繼續(xù)看好板塊表現
1、板塊預期調整接近尾聲,關注春糖積極反饋:前期受市場風格影響,整個消費板塊均出現調整;另一方面,受一些干擾信息影響,市場對茅臺、五糧液等公司節(jié)前發(fā)貨量預期太高,經過兩周的調整后,目前市場預期已逐步貼近真實的基本面,白酒板塊上周開始企穩(wěn)上漲。目前在業(yè)績確定的背景下板塊估值已經極具吸引力。
家用電器行業(yè):龍頭強者恒強增持三大白電
產業(yè)在線發(fā)布2月空調產銷數據,考慮春節(jié)因素,1-2月行業(yè)產量+8.1%,出貨量+12.4%,其中內銷+24.8%、出口+1.0%;同時中怡康披露零售數據,1-2月空調線下零售量同比下滑22.0%、零售額下滑16.1%,零售均價4300元,同比+7.6%。
